Handelsanalyse
Die technische Analyse ist ein Werkzeug oder eine Strategie zur Vorhersage der wahrscheinlichen zukünftigen Preisbewegung eines Vermögenswerts anhand von Marktdaten. Die Annahme hinter der Gültigkeit der technischen Analyse ist, dass die Gesamtaktivitäten – Kauf und Verkauf – aller Marktteilnehmer alle relevanten Informationen über einen gehandelten Vermögenswert korrekt darstellen und dem Wertpapier somit kontinuierlich einen fairen Marktwert zuweisen.
Technische Trader glauben, dass der genaueste Hinweis auf zukünftige Preisbewegungen die gegenwärtige oder frühere Preisaktivität auf dem Markt ist.
Die technische Analyse ist keine Technik, die nur von technischen Tradern eingesetzt wird. Viele Fundamentalhändler verwenden Fundamentalanalysen, um zu beurteilen, ob sie in einen Markt eintreten sollen, nutzen dann aber die technische Analyse, um attraktiv niedrige Einstiegspreisniveaus für Käufe zu identifizieren.
Die am häufigsten verwendete Form der Darstellung von Kursbewegungen in einem Chart ist das Candlestick-Chart. Ein Candlestick wird unabhängig vom Zeitrahmen durch die Preisaktivität über einen bestimmten Zeitraum erzeugt. Jede Kerze auf einem Stunden-Chart repräsentiert eine Stunde Preisaktivität, aber jede Kerze auf einem 4-Stunden-Chart repräsentiert vier Stunden Preisbewegung.
Neben der Analyse von Candlestick-Mustern haben technische Trader Zugang zu einer nahezu unendlichen Anzahl von technischen Indikatoren, die ihnen helfen, Handelsentscheidungen zu treffen.
Gleitende Mittelwerte sind sicherlich der am häufigsten verwendete technische Indikator. Zahlreiche Handelsmethoden beinhalten die Verwendung eines oder mehrerer gleitender Mittelwerte. Eine grundlegende Handelsstrategie für den gleitenden Mittelwert wäre „Kaufen, solange der Preis über dem exponentiell gleitenden 50-Perioden-Mittelwert (EMA) liegt; Verkaufen Sie, solange der Preis unter dem 50 EMA liegt.“
Gleitende Mittelwerte und die meisten anderen technischen Indikatoren befassen sich hauptsächlich damit, die erwartete Richtung des Marktes zu identifizieren, entweder nach oben oder nach unten.
Es gibt jedoch eine andere Klasse von technischen Indikatoren, deren primäres Ziel es ist, die Marktstärke und nicht die Marktrichtung zu identifizieren. Zu diesen Indikatoren gehören der Stochastic Oscillator, der Relative Strength Index (RSI), der Moving Average Convergence-Divergence (MACD) und der Average Directional Movement Index (ADX).
